СТАБИЛЬНОСТЬ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ СО СТРУКТУРОЙ В ВИДЕ АПОЛЛОНОВСКОГО ГРАФА
(Стр. 36-44)

Подробнее об авторах
Караев Алан Канаматович доктор технических наук, профессор, главный научный сотрудник Департамента общественных финансов
Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации Мельничук Марина Владимировна доктор экономических наук, профессор, руководитель Департамента английского языка и профессиональной подготовки, профессор Департамента английского языка и профессиональной подготовки
Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации
Москва, Российская Федерация
Чтобы читать текст статьи, пожалуйста, зарегистрируйтесь или войдите в систему
Аннотация:
В работе проведен анализ стабильности банковской системы со структурой в виде аполлоновского графа с учетом таких характеристик банковской системы, как модульность и неоднородное распределение банков по степени, на основе расширенной средне-полевой модели Ниера (статический подход на основе упрощенного баланса активов и пассивов банка), в которой проводился анализ масштаба распространения процесса банкротства банков после дефолта одного из банков банковской системы. Полученные в работе результаты исследования стабильности банковских систем на основе аполлоновских графов свидетельствуют о том, что наличие в структуре модельных банковских систем таких характеристик, как модульность (то есть кластерность) и неоднородность банков, позволяет им в максимальной степени соответствовать «изоморфной структуре», характерной для большинства реальных социальных и биологических комплексных адаптивных систем. Органам надзора и контроля банковских систем необходимо учитывать эти особенности существующей модульно-иерархической архитектуры финансовых систем для разработки и внедрения эффективных мер макропруденциального регулирования, направленных на достижение финансовой стабильности. В этой связи наиболее эффективная стратегия может быть основана на существенных важных фактах, отражающих поведение биологических систем: в частности, для разработки эффективной политики, направленной на повышение надежности и стабильности банковской системы, необходимо учитывать результаты теории распространения эпидемий. Полученные в работе результаты усиливают растущее осознание того существенного факта, что для повышения стабильности и устойчивости финансовой системы важное значение имеют не только размеры финансовых институтов и закон их распределения по размерам, но и специфика взаимосвязи финансовых институтов друг с другом. Так что надзорным органам для повседневного анализа устойчивости финансовых систем необходимо использовать сетевой анализ с учетом модульности и неоднородности реальных финансовых систем не только для выявления системных и уязвимых институтов, но также для того, чтобы отслеживать потенциальные контагиозные пути в сети.
Образец цитирования:
Караев А.К., Мельничук М.В., (2016), СТАБИЛЬНОСТЬ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ СО СТРУКТУРОЙ В ВИДЕ АПОЛЛОНОВСКОГО ГРАФА. Бизнес в законе. Экономико-юридический журнал, 4: 36-44.
Список литературы:
Караев А.К., Мельничук М.В., (2015) Теоретическая модель финансовой нестабильности российского межбанковского кредитного рынка: сетевой подход. Бизнес в законе. Экономико-юридический журнал, 5: 222-226
Караев А.К., Мельничук М.В., (2015) Теоретическая модель прогнозирования финансовой нестабильности российского межбанковского кредитного рынка на основе семейства эпидемиологических моделей. Бизнес в законе. Экономико-юридический журнал, 5: 219-222
Маевский В.И., Чернавский Д.С., Иерархически организованный выбор, http://spkurdyumov.ru/economy/ierarxicheski-organizovannyj-vybor/
Albert R., Jeong H., Barabasi A. Error and Attack Tolerance of Complex Networks. Nature. 2000;406:378-382. doi: 10.1038/35019019 PMID: 10935628
Allen F., Gale D. «Financial contagion», Journal of Political Economy, Vol.108, No.1, 2000.
Anderson «Complexity theory and organization science», Organization Science, Vol. 10, No.3, 1999.
Andrade R.F.S., Andrade J.S., Herrmann H.J. Ising model on the Apollonian network with nondependent interactions // Phys. Rev. E 79 (2009) 036105.
Andrade R.F.S, Herrmann H.J. Magnetic models on Apollonian networks // Phys. Rev. E 71 (2005) 056131.
Andrade Jr. J.S., Herrmann H.J., Andrade R.F.S., da Silva L.R. Apollonian Networks: Simultaneously Scale-Free, Small World, Euclidean, Space Filling, and with Matching Graphs. Phys. Rev. Lett. 94, 01870-1-4, 2005.
Araujo N.A.M., Andrade R.F.S., Herrmann H.J. q-state Potts model on the Apollonian network // Phys. Rev. E 82 (2010) 046109.
Assenza S., Gutierrez R., Gomez-Gardanes J., Latora V., Boccaletti S. «Emergence of structural patterns out of synchronization in networks with competitive interactions», Scientific Reports, No.99, Vol.1, 2011.
Barabasi A.-L. Network Science. Cambridge University Press, Cambridge, UK, 2015.
Barabasi A.-L., Albert R. «Emergence of Scaling in Random Networks», Science, Vol.286, October, 1999.
Barrat A., Barthelemy M., Vespignani A. Dynamical Processes on Complex Networks, Cambridge University Press, Cambridge, 2008.
Bassett D.S., Gazzaniga M.S. Understanding complexityin the human brain//Trends Cogn. Sci.15,200(2011).
Bullmore E., Sporns O. Complex brain networks: Graph theoretical analysis of structural and functional systems // Nat Rev Neurosci, vol. 10, no. 3, pp. 186-198, (2009)
Cohen R., Erez K., Ben-Avraham D., Havlin S. Breakdown of the Internet under intentional attack. Physical review letters. 2001; 86(16):3682-3685. doi: 10.1103/PhysRevLett.86.3682 PMID: 11328053
Cohen R., Havlin S. Complex Networks: Structure, Robustness and Function. Cambridge University Press, 2010.
Da Silva L.F., Costa Filho R.N., Soares D.J.B., Macedo-Filho A., Fulco U.L., Albuquerque E.L. Critical properties of contact process on the Apollonian network//Physica A: Statistical Mechanics and its Applications, Vol. 392, Issue 6, 15 March 2013, P. 1532-1537
Eriksen K.A., Simonsen I., Maslov S., Sneppen K. Modularity and Extreme Edges of the Internet//Phys.Rev. Lett.90, 148701(2003).
Gai, P. and S. Kapadia, (2010). Contagion in financial networks. Proceedings of the Royal Society A: Mathematical, Physical and Engineering Science 466(2120), 2401-2423.
Gallos L.K., Makse H., Sigman M. A small world of weak ties provides optimal global integration of self-similar modules in functional brain networks. // Proc Natl Acad Sci USA 109, (2012) 2825-2830.
Girvan M., Newman M. E. J. Community structure in social and biological networks. Proc. Natl Acad. Sci. USA 99, 7821-7826
Guimera R., Sales-Pardo M., Amaral LAN. Modularity from fluctuations in random graphs and complex networks // Phys. Rev. E 70, art. no. 025101 (2004)
Haldane A.G. «Rethinking the financial network», Speech delivered at the Financial Student Association (Amsterdam, Netherlands), April, 2009.
Haldane A., May R.M. «Systemic risk in banking ecosystems», Nature, Vol.469, January, 2011.
Herrmann H.J., Schneider C.M., Moreira A.A., Andrade J.S., Havlin S. Onion-like network topology enhances robustness against malicious attacks. Journal of Statistical Mechanics: Theory and Experiment. 2011; 2011(01):027-035. doi: 10.1088/1742-5468/2011/01/P01027
Holland J.H. «The global economy as an adaptive process», SFI Studies in the Sciences of Complexity, Perseus Books Publishing, 1998.
Kambhu J., Weidman S., Krishnan N. New Directions for Understanding Systemic Risk, Federal Reserve Bank of New York Economic Policy Review, Vol.13, No.2, November,2012
Leon C., Machado C. «Designing an expert-knowledge-based systemic importance index for financial institutions», Journal of Financial Market Infrastructures, No.1, Vol.2, 2013.
Leon C., Machado C., Murcia A. «Macro-prudential assessment of Colombian financial institutions systemic importance», Borradores de Economia, No.800, Banco de la Republica, 2013.
Leon C., Perez J. «Authority Centrality and Hub Centrality as Metrics of Systemic Importance of Financial Market Infrastructures», Borradores de Economia, No. 754, Banco de la Republica, 2014. [forthcoming in Journal of Financial Market Infrastructures]
Li Rq., Sun Sw., Ma Yl, Wang L., Xia Cy. Effect of clustering on attack vulnerability of interdependent scale-free networks. Chaos, Solitons and Fractals. 2015; 80:109-116. doi: 10.1016/j.chaos.2015.06.022
Markose S.M. «Systemic risk from Global Financial Derivatives: A Network Analysis of Contagion and its Mitigation with Super-Spreader Tax», IMF Working Paper, No.WP/12/282, International Monetary Fund (IMF], 2012.
Matisziw T.C., Grubesic T.H., Guo J. Robustness elasticity in complex networks. Plos one. 2012; 7(7):e39788. doi: 10.1371/journal.pone.0039788 PMID: 22808060
May, R., and Arinaminpathy Systemic risk: the dynamics of model banking system,// N J. R. Soc. Interface, (2010) Vol.7, pp.823-838
May R.M., Levin S.A., Sugihara G. Ecology for bankers // Nature, Vol.451, February, 2008.
Mendes G.A., da Silva L.R., Herrmann H.J. Traffic gridlock on complex networks // Physica A 391 (2012) 362.
Miller J.H., Page S.E. Complex Adaptive Systems, Princeton University Press, 2007.
A.A., Paula D.R., Costa Filho R.N., Andrade J.S. Competitive cluster growth in complex networks. Physical Review. E, Statistical, Nonlinear and Soft Matter Physics , v. 73, p. 065101, 2006.
Newman M. E. J. Networks: An Introduction. Oxford University Press, Oxford, 2010.
Nier, E., Yang, J., Yorulmazer, T., Alentorn, A. Network Models and Financial Stability, Journal of Economic Dynamics and Control, 31 (2007), p. 2033-2060.
Pan R.K, Sinha S. Modular networks with hierarchical organization: The dynamical implications of complex structure // RAMANA - journal of physics, August 2008, Vol. 71, No. 2, p. 331-340
Pastor-Satorras R., Castellano C., Mieghem P. Van, Vespignani A. Epidemic processes in complex networks // Rev. Mod. Phys. 87, 925 - Published 31 August 2015.
Pastor-Satorras R., Vespignani A. Evolution and Structure of the Internet: A Statistical Physics Approach, Cambridge University Press, Cambridge,England, 2004.
Pellegrini G.L., de Arcangelis L., Herrmann H.J., Perrone-Capano C. Modelling the brain as an Apollonian network // Physical Review E 76, 016107 (2007).
Roland Molontay Networks and fractals BSc Thesis/ Budapest University of Technology and Economics Institute of Mathematics Department of Stochastics. 2013
Simon H.A. «The architecture of complexity», Proceedings of the American Philosophical Society, Vol. 106, No. 6, 1962.
Spirin V., Mirny L.A. Protein complexes and functional modules in molecular networks // Proc. Natl. Acad. Sci. USA100, 12123(2003).
Stanley H.E. Introduction to Phase Transitions and Critical Phenomena, Oxford University Press, Oxford, 1971.
Sun S., Li R., Wang L., Xia C. Reduced synchronizability of dynamical scale-free networks with onion-like topologies. Applied Mathematics and Computation. 2015; 252:249-256. doi: 10.1016/j.amc.2014.12.044
Sun S., Liu Z., Chen Z., Yuan Z. Error and attack tolerance of evolving networks with local preferential attachment. Physica A: Statistical Mechanics and its Applications. 2007; 373:851-860. doi: 10.1016/j.physa.2006.05.049
Tanizawa T., Havlin S., Stanley H. Robustness of onion-like correlated networks against targeted attacks. Physical review E, Statistical, nonlinear, and soft matter physics. 2012; 85(4):046109-046117. doi: 10.1103/PhysRevE.85.046109 PMID: 22680540
Toivanen M. Contagion in the interbank network: An epidemiological approach // Bank of Finland Research Discussion Paper No. 19/2013
Vespignani A. Complex networks: The fragility of interdependency. Nature 464, 984-985 (2010).
Wu Z.X, Holme P. Onion structure and network robustness. Physical Review E. 2011;84(2):026106-026110.doi: 10.1103/PhysRevE.84.026106
Yuan X., Shao S., Stanley H.E., Havlin S. How breadth of degree distribution influences network robustness: Comparing localized and random attacks. Physical Review E. 2015; 92(3):032122-032130. doi:10.1103/PhysRevE.92.032122
Zeng A., Liu W. Enhancing network robustness against malicious attacks. Physical review E, Statistical, nonlinear, and soft matter physics. 2012; 85(6):066130-066135. doi: 10.1103/PhysRevE.85.066130 PMID: 23005185
Zhongzhi Zhang, Lili Rong, and Francesc Comellas High-dimensional random apollonian networks. Physica A: Statistical Mechanics and its Applications, 364:610-618, 2006.
Zhongzhi Zhang, Lili Rong, and Shuigeng Zhou Evolving apollonian networks with small-world scalefree topologies. Physical Review E,74(4):046105, 2006.
von Bertalanffy L. General System Theory - A critical review, General Systems, 7:1-20, 1962.
Ключевые слова:
финансовая стабильность, финансовый контагион, сетевой подход, аполлоновский граф.